تحليل اليورو/الدولار الأمريكي لمدة 5 دقائق

واصل زوج العملات EUR/USD حركته الهبوطية يوم الثلاثاء، على الرغم من أنه خلال اليوم قام بمحاولات أولية لوقف التراجع والتعافي. بشكل عام، كنا ندعم بشكل كامل تراجع اليورو يوم الاثنين وتوقعنا استمراره يوم الثلاثاء. ومع ذلك، من المهم أن نفهم أن الخلفية الأساسية العالمية، التي كانت تدفع الدولار إلى التراجع لمدة ستة أشهر، لا يمكن أن تنقلب فجأة بين عشية وضحاها. نعم، وقع دونالد ترامب صفقة كانت تبدو غير متخيلة في السابق، لكن الحقيقة تبقى أن الحرب التجارية لم تذهب إلى أي مكان. ستظل التعريفات الجمركية تؤثر سلبًا على كل من الاقتصادين الأمريكي والأوروبي، حتى لو ارتفعت إيرادات الميزانية الأمريكية.

لهذا السبب نعتقد أن الدولار قد تعزز بشكل مشروع وقد يستمر في النمو، خاصة وأن ضعف التصحيح الحالي واضح في الإطار الزمني اليومي. ومع ذلك، لا نعتقد أن الاتجاه العام قد تحول إلى هبوطي أو أن الدولار يمكن أن يستمر في الارتفاع لشهر أو شهرين أو ثلاثة دون دعم من أخبار جديدة.

على الرسم البياني لمدة 5 دقائق، تم توليد إشارتين تداول أمس. خلال الجلسة الأوروبية، ارتدت الأسعار بدقة من مستوى 1.1534 ثم تحركت صعودًا بحوالي 40 نقطة. لسوء الحظ، بعد بضع ساعات فقط، عادت الأسعار إلى 1.1534 وتجمعت تحتها. كانت هذه إشارة بيع خاطئة، حيث عادت الأسعار قريبًا فوق هذا المستوى. وبالتالي، لم تكن إشارات يوم الثلاثاء هي الأكثر نجاحًا، على الرغم من أنها لم تؤد إلى خسائر كبيرة أيضًا.

تقرير COT

تاريخ أحدث تقرير COT (التزام المتداولين) هو 22 يوليو. كما هو موضح في الرسم البياني أعلاه، كانت المراكز الصافية للمتداولين غير التجاريين متفائلة لفترة طويلة. بالكاد سيطر الدببة في نهاية عام 2024، لكنهم فقدوا السيطرة بسرعة. منذ أن تولى ترامب منصب رئيس الولايات المتحدة، انخفض الدولار فقط. بينما لا يمكننا القول بنسبة 100% أن هذا الانخفاض سيستمر، إلا أن التطورات العالمية الحالية تشير إلى أن هذا السيناريو محتمل.

لا نزال لا نرى عوامل أساسية تدعم اليورو، لكن هناك عامل قوي واحد لا يزال يضغط على الدولار الأمريكي. الاتجاه الهبوطي العالمي لا يزال قائماً، ولكن ما أهمية المكان الذي تحرك فيه السعر خلال الـ 16 عامًا الماضية؟ بمجرد أن ينهي ترامب حروبه التجارية، قد يبدأ الدولار في الارتفاع — ولكن متى سيحدث ذلك؟

لا يزال وضع الخطوط الحمراء والزرقاء في المؤشر يظهر اتجاهًا صعوديًا. خلال الأسبوع الأخير من التقرير، زادت المراكز الطويلة التي يحتفظ بها مجموعة "غير التجارية" بمقدار 6,200، بينما زادت المراكز القصيرة بمقدار 8,900. لذلك، انخفضت المراكز الصافية بمقدار 1,700 عقد — وهو تغيير ضئيل.

تحليل اليورو/الدولار الأمريكي لمدة ساعة واحدة

في الإطار الزمني الساعي، شهد زوج اليورو/الدولار الأمريكي انخفاضًا حادًا ويواصل الهبوط. ما يثير الاهتمام الآن هو المدة التي سيتفاعل فيها السوق مع فشل فريق التفاوض الأوروبي. بالفعل، الصفقة بين ترامب والاتحاد الأوروبي تشكل ضربة قوية لليورو، لكن هذا الحدث وحده لا يكفي لتبرير العودة الكاملة إلى مستويات أوائل عام 2025. علاوة على ذلك، نظرًا لأن التعريفات الجمركية لا تزال قائمة لجميع الدول التي وقعت اتفاقيات تجارية مع الولايات المتحدة، فإننا لا نعتبر أن الحرب التجارية قد انتهت.

لـ 30 يوليو، نبرز مستويات التداول التالية: 1.1092، 1.1147، 1.1185، 1.1234، 1.1274، 1.1362، 1.1426، 1.1534، 1.1615، 1.1666، 1.1750–1.1760، 1.1846–1.1857، بالإضافة إلى خط Senkou Span B (1.1659) وخط Kijun-sen (1.1654). قد تتغير خطوط مؤشر Ichimoku طوال اليوم، ويجب أخذ ذلك في الاعتبار عند تحديد إشارات التداول. لا تنس ضبط وقف الخسارة على نقطة التعادل بمجرد أن يتحرك السعر 15 نقطة في الاتجاه الصحيح. هذا يساعد في الحماية من الخسائر إذا تبين أن الإشارة خاطئة.

يوم الأربعاء، من المقرر إصدار تقارير الناتج المحلي الإجمالي لألمانيا والاتحاد الأوروبي. في الولايات المتحدة، سيتم نشر بيانات الناتج المحلي الإجمالي للربع الثاني وتقرير سوق العمل ADP. في المساء، سيتم الإعلان عن نتائج اجتماع FOMC، يليه مؤتمر صحفي مع جيروم باول.

توصيات التداول

يوم الأربعاء، من المحتمل حدوث عاصفة جديدة في السوق. طوال اليوم، قد يتغير اتجاه الزوج عدة مرات، حيث سيكون هناك العديد من الأحداث المهمة. نعتقد أن السوق قد أخذ بالفعل في الاعتبار الصفقة التجارية بين الولايات المتحدة والاتحاد الأوروبي وسيركز الآن على اجتماع FOMC وبيانات سوق العمل الأمريكية والبطالة ونشاط الأعمال.

توضيحات الرسوم التوضيحية:

• مستويات الدعم والمقاومة – خطوط حمراء سميكة حيث قد ينتهي التحرك. ليست مصادر لإشارات التداول.
• خطوط Kijun-sen وSenkou Span B—هذه خطوط مؤشر Ichimoku قوية تم نقلها إلى الإطار الزمني الساعي من الإطار الزمني الأربع ساعات.
• مستويات القمم – خطوط حمراء رفيعة حيث ارتد السعر سابقًا. تعمل كمصادر لإشارات التداول.
• الخطوط الصفراء – خطوط الاتجاه، قنوات الاتجاه، وأنماط فنية أخرى.
• مؤشر COT 1 على الرسوم البيانية – حجم المركز الصافي لكل فئة من المتداولين.