Análise de mercado e recomendações de negociação para o euro

O teste do nível de 1,1201 ocorreu justamente quando o indicador MACD começava a recuar a partir da linha zero, confirmando um ponto de entrada válido para vender o euro. Como resultado, o par recuou apenas 10 pontos.

Segundo os dados divulgados, o índice de preços no atacado da Alemanha subiu 1,9% em setembro, na comparação mensal, ante uma previsão de 0,7%, o que pode ter limitado o potencial de queda do par. Os dados da Espanha também contribuíram para um quadro geral mais moderado. O índice de preços ao consumidor de setembro ficou em 4,9%, em linha com as expectativas e sem alteração em relação ao mês anterior. Na minha avaliação, essa combinação confirma que a inflação na zona do euro continua elevada e persistente, embora os dados não indiquem uma nova aceleração dos preços ao consumidor.

Na segunda metade do dia, o EUR/USD iniciou o pregão com dados econômicos europeus sólidos a seu favor, mas sem sinais claros de que o par pudesse seguir uma trajetória própria. O principal evento será a divulgação do índice de preços ao consumidor (CPI) dos Estados Unidos. Espera-se que a inflação suba 0,6% na comparação mensal e 3,7% na comparação anual, ante 0,4% e 3,4%, respectivamente, nas leituras anteriores. Isso representaria uma aceleração significativa.

Se esses números se confirmarem, as expectativas de uma postura mais restritiva do Fed poderão dar suporte adicional à demanda pelo dólar, especialmente porque a probabilidade de uma alta dos juros em dezembro já está estimada em 80%. No entanto, a reação do mercado provavelmente será assimétrica. É provável que o dólar se fortaleça de forma expressiva apenas se a inflação superar significativamente as previsões.

O núcleo da inflação, que exclui os preços de alimentos e energia, será um indicador adicional para avaliar se as pressões inflacionárias se consolidaram na economia ou se refletem um choque temporário nos preços do petróleo. Em maio do ano passado, antes da atual onda de pressões inflacionárias, uma divergência desse tipo teria sido considerada incomum. Agora, tornou-se uma característica recorrente do cenário econômico.

Na sequência, Michelle Bowman e Thomas Barkin farão discursos. Barkin já havia alertado que uma inflação excessivamente elevada teria de ser combatida mais adiante, a um custo maior, e suas declarações refletem uma atenção constante às pressões sobre os preços. Bowman, por sua vez, está entre os integrantes do FOMC que adotam uma abordagem mais cautelosa ao avaliar a necessidade de novas mudanças na política monetária.

Quanto à estratégia intradiária, será dada maior ênfase à implementação dos Cenários 1 e 2.

Sinal de compra

Cenário 1: Hoje, o euro pode ser comprado quando o preço atingir o nível de 1,1200 (linha verde no gráfico), com alvo em 1,1221. Nesse nível, o plano é encerrar a posição e considerar a venda do euro na direção oposta, buscando um movimento de 30 a 35 pontos a partir do ponto de entrada. O euro poderá subir hoje se os dados econômicos dos EUA vierem abaixo das expectativas.

Importante! Antes de comprar, certifique-se de que o indicador MACD esteja acima da linha zero e começando a subir a partir dela.

Cenário 2: O euro também pode ser comprado hoje se o preço testar o nível de 1,1186 duas vezes consecutivas, enquanto o indicador MACD estiver em território de sobrevenda. Isso limitaria o potencial de queda do par e desencadearia uma reversão de alta do mercado. Nesse caso, seria possível esperar uma alta em direção aos níveis opostos de 1,1200 e 1,1221.

Sinal de venda

Cenário 1: Esperamos que o euro seja vendido após o preço atingir 1,1186 (linha vermelha no gráfico). O alvo será 1,1167, onde o plano é encerrar a posição e considerar imediatamente a compra na direção oposta, buscando um movimento de 20 a 25 pontos a partir desse nível. A pressão vendedora sobre o par pode ser retomada a qualquer momento.

Importante! Antes de vender, certifique-se de que o indicador MACD esteja abaixo da linha zero e começando a cair a partir dela.

Cenário 2: O euro também pode ser vendido hoje se o preço testar o nível de 1,1200 duas vezes consecutivas, enquanto o indicador MACD estiver em território de sobrecompra. Isso limitaria o potencial de alta do par e desencadearia uma reversão de baixa do mercado. Nesse caso, seria possível esperar uma queda em direção aos níveis opostos de 1,1186 e 1,1167.

O que o gráfico mostra:

• Linha verde fina — preço de entrada no qual o instrumento financeiro pode ser comprado.
• Linha verde grossa — nível de preço estimado no qual o Take Profit pode ser definido ou os lucros podem ser realizados manualmente, pois ganhos adicionais acima desse nível são considerados improváveis.
• Linha vermelha fina — preço de entrada no qual o instrumento financeiro pode ser vendido.
• Linha vermelha grossa — nível de preço estimado no qual o Take Profit pode ser definido ou os lucros podem ser realizados manualmente, pois quedas adicionais abaixo desse nível são consideradas improváveis.
• Indicador MACD — ao entrar no mercado, é importante considerar as condições de sobrecompra e sobrevenda.

Importante:Os traders iniciantes de Forex devem tomar decisões de entrada com muita cautela. Antes da divulgação de importantes indicadores fundamentais, geralmente é melhor ficar fora do mercado para evitar a exposição a fortes oscilações cambiais. Se for operar durante a divulgação de notícias, sempre utilize ordens Stop Loss para minimizar possíveis perdas. Sem ordens Stop Loss, é possível perder toda a conta de negociação muito rapidamente, especialmente quando as regras de gerenciamento de risco são ignoradas e são utilizadas posições de grande volume.

Lembre-se de que uma negociação bem-sucedida exige um plano de negociação claro, como o exemplo apresentado acima. Tomar decisões espontâneas com base nas condições atuais do mercado é, por natureza, uma estratégia perdedora para quem opera intraday.