Analisis EUR/USD carta 5M

Pasangan EUR/USD pada hari Selasa meneruskan pergerakan menurun dalam rangka aliran menurun sedia ada selepas gagal memulakan pembetulan kenaikan selama tiga hari. Zon 1.1461–1.1473 telah ditembusi, membolehkan mata wang AS meneruskan pengukuhan ke arah zon sokongan seterusnya pada 1.1362–1.1368. Garis aliran kekal relevan, dan dari sudut teknikal, pergerakan ini adalah logik dan konsisten. Satu-satunya sudut yang boleh menilai pergerakan ini sebagai tidak logik ialah dari perspektif fundamental atau makroekonomi. Perlu diperhatikan bahawa selepas kejatuhan agak besar dalam beberapa minggu kebelakangan ini, pasangan ini gagal membentuk pembetulan kecil. Juga perlu dinyatakan bahawa tiada acara ekonomi utama atau penerbitan data penting di AS atau zon euro dalam dua hari pertama minggu ini. Asas kepada sambungan semula pembelian dolar oleh pasaran tidak nyata. Persoalan ini berterusan sepanjang 2–3 minggu lalu apabila pasaran pada mulanya menganggarkan pengetatan masa depan oleh Rizab Persekutuan, kemudian menganggap kenaikan kadar Fed, dan seterusnya sekali lagi menganggap pengetatan masa depan Fed. Pada asasnya, pasaran kini mengabaikan hampir semua faktor lain. Dalam keadaan sedemikian, secara hipotesis dolar boleh terus mengukuh tanpa had — gurauan, tentu sekali, tetapi ada kebenarannya.

Dari sudut teknikal, aliran menurun terus terbentuk. Pasaran sekali lagi mengabaikan tindakan pengetatan Bank Pusat Eropah tetapi jelas mengambil kira kenaikan kadar Fed. Fasa mendatar telah berakhir; pasangan ini menembusi zon sokongan penting, garisan aliran kekal utuh, dan harga diniagakan di bawah komponen Ichimoku. Secara teknikal, kejatuhan semasa adalah sepenuhnya berasas.

Pada carta masa 5 minit pada hari Selasa, dua isyarat jual terbentuk. Harga dua kali melantun dari zon 1.1461–1.1473 dan susut kira-kira 20 pip setiap kali. Penyusutan lebih lanjut euro berkemungkinan berterusan hari ini.

Laporan COT

Laporan COT terkini bertarikh 15 September. Pada carta masa mingguan, jelas bahawa kedudukan bersih pedagang bukan komersial kekal menurun dan telah jatuh dengan ketara pada tahun 2026 susulan acara geopolitik. Para pedagang telah mengurangkan pendedahan terhadap euro dan beralih kepada dolar AS sepanjang enam bulan lalu. Dasar Trump tidak berubah, tetapi dolar berfungsi sebagai mata wang rizab untuk suatu tempoh.

Namun begitu, kami masih belum melihat faktor asas yang menyokong pengukuhan USD yang berterusan. Perang di Timur Tengah menjadikan dolar sangat menarik untuk sementara waktu, tetapi apabila faktor tersebut tamat tempoh kegunaannya, keadaan dijangka kembali normal — dan tempoh itu mungkin sudah pun berakhir. Dalam jangka panjang, euro berpotensi jatuh sehingga sekitar AS$1.08 (garis aliran), namun aliran menaik jangka panjang masih utuh. Sepanjang beberapa bulan kebelakangan ini ketika dolar mengukuh, pasangan ini belum menghampiri garis aliran tersebut.

Kedudukan garisan penunjuk merah dan biru menunjukkan anggaran keseimbangan antara pergerakan menaik dan menurun. Dalam minggu pelaporan yang lalu, kedudukan beli dalam kumpulan Bukan Komersial meningkat sebanyak 10,500 kontrak manakala kedudukan jual menurun sebanyak 5,100 kontrak. Oleh itu, kedudukan bersih meningkat sebanyak 15,600 kontrak bagi minggu tersebut.

Analisis EUR/USD carta 1H

Pada carta masa setiap jam, EUR/USD terus membentuk aliran menurun, dan Fed banyak menyokong pergerakan ke bawah ini. ECB sepatutnya menyokong euro minggu lalu apabila ia menaikkan kadar untuk kali kedua pada 2026, namun pasaran kini memberi tumpuan terutamanya kepada Fed dan pengetatannya. Hasilnya, dolar secara efektif telah membentuk satu aliran penuh daripada keadaan yang hampir "kosong", dan sentimen pasaran berkemungkinan kekal menurun pada masa hadapan.

Untuk 23 September, kami mengetengahkan tahap dagangan berikut — 1.1234, 1.1274, 1.1362–1.1368, 1.1461–1.1473, 1.1536–1.1542, 1.1585, 1.1657–1.1665, 1.1750–1.1760, 1.1786, 1.1830–1.1837, serta garisan Senkou Span B (1.1555) dan Kijun-sen (1.1465). Garisan penunjuk Ichimoku boleh berubah sepanjang hari, dan perkara ini perlu diambil kira apabila menentukan isyarat dagangan. Ingat untuk mengalihkan Henti Rugi (SL) ke paras pulang modal jika harga bergerak 15 pip ke arah yang dikehendaki. Langkah ini akan melindungi daripada kemungkinan kerugian sekiranya isyarat tersebut adalah palsu.

Pada hari Rabu, zon euro dan AS akan menerbitkan anggaran pertama indeks aktiviti perniagaan bagi bulan September. Siaran ini bukanlah yang paling penting, tetapi masih berpotensi mempengaruhi sentimen pasaran.

Cadangan dagangan:

Hari ini, pedagang boleh kekal dalam kedudukan jual dengan sasaran 1.1362–1.1368, memandangkan harga telah ditutup di bawah kawasan 1.1461–1.1473. Pertimbangkan kedudukan beli hanya jika harga ditutup dan kekal di atas zon 1.1461–1.1473 dan garisan aliran, dengan sasaran pada 1.1536–1.1542.

Penjelasan untuk Rajah:

Tahap harga sokongan dan rintangan ialah garisan merah tebal di mana pergerakan mungkin berakhir. Ia bukan sumber isyarat dagangan.

Garisan Kijun-sen dan Senkou Span B ialah garisan penunjuk Ichimoku yang dipindahkan ke carta masa sejam daripada carta masa 4 jam. Ia merupakan garisan yang kukuh.

Tahap ekstrem ialah garisan merah nipis yang menunjukkan paras di mana harga pernah membuat lantunan sebelum ini. Tahap ini merupakan sumber isyarat dagangan.

Garisan kuning menandakan garisan aliran, saluran aliran, dan sebarang corak teknikal lain.

Penunjuk 1 pada carta COT menunjukkan saiz kedudukan bersih bagi setiap kategori pedagang.