Trong suốt ngày thứ Tư, cặp đồng tiền EUR/USD tiếp tục giao dịch trong phạm vi từ 1.1769 đến 1.1829. Vì vậy, tôi sẽ chỉ xem xét các giao dịch mới sau khi tỷ giá vượt khỏi phạm vi này. Việc cặp tỷ giá đóng cửa dưới mức Fibonacci 61.8% ở mức 1.1769 sẽ có lợi cho đồng đô la Mỹ và tiếp tục xu hướng giảm về các mức 1.1696 và 1.1645. Ngược lại, việc đóng cửa trên mức điều chỉnh 50.0% ở mức 1.1829 sẽ tạo kỳ vọng về sự tiếp tục tăng trưởng hướng tới các mức 1.1888 và 1.1963.

Tình hình sóng trên biểu đồ theo giờ vẫn mang tính trực quan. Sóng giảm cuối cùng không phá vỡ đáy của sóng trước đó, trong khi sóng tăng cuối cùng đã vượt qua đỉnh trước đó. Do đó, xu hướng vẫn duy trì trạng thái tăng. Các nhà đầu tư lạc quan đang tạm dừng ngắn trong một cuộc tấn công lớn có thể không xảy ra nếu không có Donald Trump. Trump đã đẩy tình hình thế giới và trong nước Mỹ lên giới hạn, và thị trường tiếp tục phản ứng bằng cách rút khỏi đồng tiền Mỹ đầy rủi ro với triển vọng kinh tế bất định.

Vào thứ Tư, bối cảnh kinh tế không gây ra bất kỳ phản ứng cảm xúc nào từ nhà giao dịch, mặc kệ tầm quan trọng của các báo cáo ADP và ISM được công bố tại Mỹ, cũng như dữ liệu lạm phát tại EU. Chính xác là báo cáo lạm phát đang khiến nhà đầu tư lạc quan do dự trước cuộc họp ECB, sẽ diễn ra hôm nay trong vài giờ nữa. Lạm phát giá tiêu dùng trong khu vực đồng euro tiếp tục giảm, điều này có thể đưa chương trình nới lỏng tiền tệ trở lại. Đây là điều mà Christine Lagarde được kỳ vọng sẽ nói với thị trường hôm nay. Nếu Chủ tịch ECB tập trung vào lạm phát yếu và sức mạnh của đồng tiền châu Âu, nhà giao dịch có thể hiểu đây như là những gợi ý về việc giảm lãi suất trong tương lai. Trong trường hợp đó, các nhà đầu tư bi quan chắc chắn sẽ tung ra các cuộc tấn công mới. Tuy nhiên, theo quan điểm của tôi, các nhà đầu tư lạc quan vẫn có nền tảng hấp dẫn hơn cho đà tiến của mình. Có vẻ như việc tạm dừng sự suy giảm của đồng đô la sẽ chỉ là tạm thời. Sự yếu kém trong thị trường lao động của Mỹ, được thể hiện qua báo cáo ADP tuần này, cũng có thể buộc Fed phải trở lại nới lỏng tiền tệ.

Trên biểu đồ 4 giờ, cặp tiền này đã bật lại từ mức điều chỉnh 50.0% tại 1.1829 và tiếp tục giảm xuống các mức điều chỉnh 61.8% ở 1.1770 và 76.4% tại 1.1697. Nếu bật lại từ mức 1.1770 vào ngày hôm nay thì có thể có lợi cho đồng euro và dẫn đến một số tăng trưởng hướng tới 1.1829 và 1.1890. Không có sự phân kỳ nào mới nổi được quan sát trên bất kỳ chỉ báo nào hôm nay.

Báo cáo Cam kết của Các nhà giao dịch (COT):

Trong tuần báo cáo cuối cùng, những người tham gia thị trường chuyên nghiệp đã mở 15,101 vị thế mua và đóng 5,338 vị thế bán. Tâm lý trong nhóm "Phi thương mại" vẫn duy trì xu hướng tăng nhờ vào chính sách của Donald Trump, và tiếp tục gia tăng theo thời gian. Tổng số vị thế mua do các nhà đầu cơ nắm giữ hiện nay là 290 nghìn, trong khi vị thế bán là 158 nghìn. Đây gần như là gấp đôi lợi thế cho phe mua.

Trong ba mươi ba tuần liên tiếp, các nhà đầu tư lớn đã loại bỏ các vị thế bán và tăng cường các vị thế mua. Sau đó khi tình trạng "ngừng hoạt động" bắt đầu, chúng ta đang quan sát thấy cùng một bức tranh: các nhà giao dịch chuyên nghiệp tiếp tục xây dựng các vị thế mua. Chính sách của Donald Trump vẫn là yếu tố quan trọng nhất đối với các nhà giao dịch, vì chúng tạo ra nhiều vấn đề sẽ có hậu quả lâu dài và mang tính cấu trúc cho Hoa Kỳ — chẳng hạn như sự suy giảm trong thị trường lao động và suy giảm danh tiếng toàn cầu. Các nhà giao dịch cũng lo ngại về sự mất độc lập của Fed vào năm 2026 và các tham vọng địa chính trị của Donald Trump.

Lịch tin tức cho Hoa Kỳ và Liên minh Châu Âu:

• Liên minh Châu Âu – Thay đổi trong khối lượng doanh số bán lẻ (10:00 UTC).
• Liên minh Châu Âu – Quyết định lãi suất của ECB (13:15 UTC).
• Liên minh Châu Âu – Bài phát biểu của Chủ tịch ECB Christine Lagarde (13:45 UTC).
• Hoa Kỳ – Sự thay đổi trong yêu cầu trợ cấp thất nghiệp ban đầu (13:30 UTC).

Vào ngày 5 tháng 2, lịch sự kiện kinh tế có bốn mục, trong đó bài phát biểu của Christine Lagarde sau cuộc họp của ECB nổi bật. Tác động của bối cảnh tin tức lên tâm lý thị trường vào thứ Năm có thể xảy ra.

Dự báo và tư vấn giao dịch EUR/USD:

Có thể bán cặp tiền này hôm nay nếu nó đóng dưới mức 1.1769 trên biểu đồ giờ, với mục tiêu tại 1.1696 và 1.1645. Việc mua sẽ trở nên khả thi nếu nó đóng trên mức 1.1829 trên biểu đồ giờ, với mục tiêu tại 1.1888 và 1.1963.

Các lưới Fibonacci được xây dựng từ mức 1.1805–1.1578 trên biểu đồ giờ và từ 1.1577–1.2083 trên biểu đồ 4 giờ.